Величайший крах криптовалют уже не за горами? Угроза краха Tether (USDT)

Таким образом, Tether (USDT) — это основной стейблкоин со значительным влиянием на рынок, который сталкивается с давлением со стороны регулирующих органов и проблемами прозрачности, что потенциально увеличивает риск краха. Крах USDT будет иметь катастрофические последствия для рынка криптовалют из-за его широкого использования в торговых парах и обеспечения ликвидности. Чтобы защитить свой портфель от этих рисков, рассмотрите возможность диверсификации своих активов в стейблкоинах, использования нескольких бирж, оставайтесь в курсе событий, сохраняйте доступ к опциям бумажной валюты, храните часть активов в холодном хранилище и хеджируйте с помощью других активов.

Возможно ли, что потенциальный крах токена Tether USDT может привести к самому значительному краху рынка криптовалют в истории? По мере того, как циркулируют беспокойство и слухи, становится крайне важно рассмотреть последствия для ваших инвестиций в криптовалюту.

Оглавление

Значительная роль Tether (USDT) как ведущего поставщика стейблкоинов на рынке криптовалют незаменима, когда речь идет об обеспечении ликвидности и стабильности цен.

Имея рыночную стоимость около 112 миллиардов долларов, USDT Tether затмевает своего ближайшего конкурента, USDC Circle, с рыночной стоимостью около 32 миллиардов долларов.

Tether, эмитент стейблкоинов, на протяжении всего своего существования подвергался различным тревожным обвинениям. Скептики выразили сомнение в надежности и обеспечении USDT, ссылаясь на такие недостатки, как потенциальный дефицит резервов и неадекватный аудит. Эти опасения вызвали беспокойство у многих представителей криптовалютного сообщества.

Как криптоинвестор, я заметил, что 24 июня Tether сделал важное объявление. Они объявили о своих планах прекратить выпуск USDT как на блокчейнах Algorand (ALGO), так и на EOS (EOS). Это решение является частью стратегического сдвига в приоритизации поддержки проектов блокчейна, управляемых сообществом.

В течение следующих двенадцати месяцев Tether по-прежнему будет обменивать стейблкоин на его эквивалентную стоимость в долларах США в сетях Ethereum и Tron. Однако в этих цепочках не будет создаваться никаких новых единиц USDT.

20 июня опытный трейдер Питер Брандт озвучил тревожные прогнозы относительно будущего Tether. Как человек, который ранее высказывал сомнения по поводу этой цифровой валюты, его предупреждения заслуживают внимания.

Брандт разделяет опасения других скептиков, предсказывая потенциальные проблемы для Tether в ближайшие дни.

Давайте рассмотрим обвинения в адрес USDT и углубимся в мотивы его последних действий. Не за горами ли потенциальный крах USDT?

Хаотичное путешествие USDT на рынке криптовалют

В 2014 году компания Tether Limited, основанная Броком Пирсом, Ривом Коллинзом и Крейгом Селларсом, представила цифровую валюту под названием Realcoin, которая позже была переименована в Tether (USDT).

Tether, первоначально представленный как стейблкоин, привязанный к доллару, стремится поддерживать равную стоимость каждого токена USDT, предположительно обеспечивая их эквивалентными резервами в долларах США. Тем не менее, его история была отмечена различными препятствиями.

Как исследователь, изучающий историю Tether, я заметил, что с самого начала деятельность компании была окутана тайной, что вызывало обоснованные опасения. В частности, в период с 2017 по 2018 год наблюдался беспрецедентный рост предложения Tether на рынке. Этот всплеск увеличился с 10 миллионов долларов до ошеломляющих 2,8 миллиардов долларов. В результате подлинность их резервов и прозрачность их операций оказались в центре многочисленных дебатов.

В 2018 году стоимость Tether упала до $0,88, что вызвало опасения по поводу его безопасности и резервных резервов. Впоследствии ее контроль над рынком ослабел, упав с почти 94% в начале года до примерно 74% к его концу.

Как криптоинвестор, я заметил интригующую тенденцию на рынке: в 2019 году объем торгов Tether превысил объем торгов Биткойном (BTC). Это достижение подчеркивает его важную роль в криптоэкосистеме. Тем не менее, он также требует пристального внимания со стороны регулирующих органов из-за проблем, связанных с его природой стейблкоина.

В 2021 году генеральный прокурор Нью-Йорка подал иск против Tether и ее дочерней компании Bitfinex. В иске говорилось, что Tether предоставила кредит в размере 850 миллионов долларов из своих резервов, чтобы помочь Bitfinex оправиться от финансовых потерь. Это урегулирование, не предполагавшее признания вины, не смогло подавить критику.

Согласно отчету The Wall Street Journal, в 2023 году было обнаружено, что Tether Holdings использовала сфабрикованные счета и контракты в попытке обойти банковские правила, что значительно подорвало их надежность.

На протяжении всей ее истории против компании выдвигались обвинения в сомнительной рыночной практике и связях с преступными предприятиями, такими как схемы отмывания денег и нарушения санкций.

Несмотря на усилия Tether по повышению прозрачности за счет увеличения запасов казначейских векселей США и раскрытия подробностей о резервах посредством разбивки и аттестаций, скептики по-прежнему не убеждены. Их опасения сохраняются из-за прошлого состава резервов Tether, который в значительной степени зависел от коммерческих бумаг.

В первом квартале 2024 года Tether объявила впечатляющие показатели: прибыль составила $4,52 млрд, стоимость активов — $86,4 млрд, а обязательства — $83,2 млрд. Организация заявила, что примерно 90% ее резервов состоят из наличных денег и их эквивалентов, в первую очередь казначейских векселей США.

Tether, рыночная стоимость которого в настоящее время превышает 112 миллиардов долларов, занимает лидирующие позиции в сфере стейблкоинов. Однако его превосходство несет в себе опасность того, что возможный спад может существенно повлиять на весь сектор криптовалют.

Растущие опасения по поводу Tether

Как исследователь, изучающий рынок криптовалют, я заметил, что Tether, наиболее часто используемый стейблкоин, находится под пристальным вниманием, особенно в Европейском Союзе (ЕС). Изменения в регулировании вызвали сомнения и опасения относительно его стабильности и соответствия нормам ЕС.

Начиная с марта 2024 года я, как аналитик, сообщаю, что OKX приняла решение прекратить продажу торговых пар USDT для пользователей, проживающих в Европейском Союзе и Европейской экономической зоне (ЕЭЗ).

OKX объявила, что сосредоточится на рыночной ликвидности в евро, подразумевая, что USDT по-прежнему можно использовать для депозитов, снятия средств и внебиржевой торговли. Однако теперь пользователи не могут напрямую торговать USDT с другими криптовалютами, кроме USDC и евро.

Этот выбор соответствует будущей регулирующей структуре Европейского Союза, называемой MiCA (Рынки криптоактивов), которая, как ожидается, будет полностью реализована к концу 2024 года.

Эмитенты стейблкоинов уполномочены MiCA быть признаны учреждениями электронных денег – статус, которому не могут соответствовать несколько стейблкоинов, в настоящее время обращающихся в Европе.

С 1 июля европейские пользователи криптовалютной биржи Uphold получили 18 июня уведомление о том, что шесть широко используемых стейблкоинов, в том числе USDT, будут удалены с платформы.

Как исследователь, изучающий рынок криптовалют, я могу вам сказать, что такие биржи, как наша, недавно объявили об изменении политики в связи с предстоящим внедрением правил MiCA. В ответ пользователям было предложено конвертировать свои активы в другие поддерживаемые криптовалюты до установленного срока. Невыполнение этого требования приведет к автоматической конвертации их стейблкоинов в USDC нашей платформой после истечения крайнего срока.

Крупные криптовалютные биржи, включая Binance и Kraken, сейчас пересматривают свою практику стейблкоинов в ответ на недавно введенные правила.

Как исследователь, изучающий реакцию Binance на регулирование рынков криптоактивов Европейского Союза (MiCA), я могу объяснить, что Binance разделила свои стейблкоины на две группы: те, которые получили одобрение регулирующих органов в соответствии с MiCA, и те, которые этого не сделали. Однако на данный момент биржа публично не объявила, какие конкретные стейблкоины будут продолжать поддерживаться в зависимости от их нормативного статуса.

Как криптоинвестор, я заметил, что исключение Tether из торговых пар внутри ЕС вызвало опасения относительно его перспектив и подлинности в качестве стейблкоина в этом регионе. Последствия этого развития значительны и заслуживают дальнейшего изучения.

Может ли USDT рухнуть? 

Как исследователь, изучающий события вокруг TerraUSD (UST), я хотел бы поделиться глубоким взглядом на это историческое событие. TerraUSD, инновационный алгоритмический стейблкоин, стремился сохранить свою стоимость привязанной к доллару США с помощью сложных механизмов и стимулов, связанных с его сопутствующей криптовалютой Luna.

Как аналитик я бы охарактеризовал события мая 2022 года так: В мае того же года я наблюдал значительную отвязку UST от доллара США. Такое развитие событий стало для ЕСН серьезным ударом, приведшим к коллапсу системы. Неспособность стабилизировать UST вызвала массовую панику среди инвесторов, что привело к массовой распродаже. В результате с крипторынка были удалены миллиарды долларов.

Если USDT столкнется с ситуацией, сравнимой с той, с которой столкнулся другой стейблкоин, последствия могут быть значительно более серьезными, учитывая его более широкий охват рынка и повсеместное использование на многочисленных биржах и платформах.

В настоящее время наблюдается растущая тенденция к ужесточению регулирования, примером которой являются правила рынков криптоактивов Европейского Союза (MiCA). Эти правила могут привести к усилению контроля и возможным юридическим осложнениям для Tether.

Постоянной проблемой является отсутствие ясности относительно резервов Tether. Если станет известно, что этих резервов не хватает или если они не будут соответствовать новым правилам, вероятность краха Tether значительно возрастет.

Tether, который ранее преодолел трудности, продолжает вызывать обоснованные опасения по поводу возможного краха среди криптоэнтузиастов — события, к которому следует относиться с осторожностью.

Что произойдет, если USDT в конце концов рухнет?

Если Tether (USDT) испытает значительный спад, последствия для рынка криптовалют могут быть катастрофическими. USDT служит основой для многочисленных торговых пар и играет жизненно важную роль в обеспечении ликвидности на различных биржах. Поскольку это наиболее часто торгуемый стейблкоин, его потенциальный провал может вызвать волнения во всем криптосекторе.

Как криптоинвестор, я могу сказать вам, что вывод USDT с основных бирж поначалу существенно повлияет на ликвидность рынка. USDT часто используется в торговых парах и вносит существенный вклад в ежедневные объемы торгов. Следовательно, это сокращение может затруднить быстрое выполнение сделок или быстрый вход/выход из позиций.

С моей точки зрения как исследователя, по состоянию на 26 июня USDT стал лидером по объему торговли криптоактивами с впечатляющей суммой транзакций почти в 60 миллиардов долларов. Напротив, Биткойн (BTC), ранее лидировавший, теперь отстает с объемом торгов примерно в 43 миллиарда долларов. Кроме того, существует существенная разница между их рыночной капитализацией: BTC может похвастаться примерно 1,12 триллиона долларов, тогда как USDT составляет всего около 112 миллиардов долларов. Это существенное несоответствие подчеркивает потенциальные далеко идущие последствия, если USDT столкнется с какой-либо нестабильностью.

Как криптоинвестор, я могу вам сказать, что Tether, эмитент стейблкоинов, напечатал токенов USDT на сумму около 80 миллиардов долларов в 2020 и 2021 годах. Этот значительный объем производства подчеркивает существенное влияние Tether на рынок. Если USDT внезапно исчезнет, ​​ликвидность, которую он обеспечивает, будет потеряна, что приведет к эффекту домино, когда цены на различные криптовалюты потенциально могут резко упасть.

Кроме того, инвесторы могут поспешить распродать свои криптоактивы, что приведет к значительному падению цен на криптоактивы. Виталик Бутерин однажды назвал Tether «бомбой замедленного действия» для Биткойна, подразумевая, что его нестабильность может вызвать серьезные потрясения на рынке.

Как рыночный аналитик, я бы отметил, что чрезмерная зависимость от торговых пар на основе USDT на централизованных биржах потенциально может привести к сбоям в работе трейдеров. USDT широко используется в качестве основного стейблкоина на этих торговых платформах, поэтому любая нестабильность или волатильность USDT может существенно повлиять на транзакции и ликвидность рынка.

В случае краха эти торговые платформы будут вынуждены приостановить транзакции, ограничить снятие средств и инициировать экстренный ремонт. Небольшие биржи подвергаются большему риску во время нехватки ликвидности и могут не выдержать давления, что потенциально может привести к банкротству. Следовательно, пользователи могут потерять доступ к своим средствам.

Как исследователь, изучающий рынок криптовалют, я не могу не признать потенциальные последствия краха USDT. Такое событие может подорвать доверие инвесторов не только к самому Tether, но и к другим стейблкоинам, таким как USDC и DAI. Эта эрозия доверия может отговорить новых инвесторов от входа на рынок и даже побудить существующих вывести свои средства, что потенциально может привести к дальнейшей нестабильности рынка.

Защита вашего портфеля от рисков Tether

Чтобы свести к минимуму риск потери средств в случае краха USDT, рассмотрите возможность принятия превентивных мер и распределения ваших инвестиций между различными активами или платформами. Некоторые возможные методы защиты ваших активов включают в себя:

• Диверсифицируйте свои запасы стейблкоинов. Вместо того, чтобы полагаться исключительно на USDT, рассмотрите возможность владения другими стейблкоинами, такими как USDC, DAI или BUSD. Эти альтернативы имеют различную резервную поддержку и соответствие нормативным требованиям, что снижает риск, связанный с одной стабильной монетой.
• Используйте несколько бирж. Распределите свои активы на нескольких биржах с хорошей репутацией, чтобы снизить риск того, что какая-либо отдельная платформа столкнется с проблемами ликвидности или обанкротится в случае краха USDT. Убедитесь, что эти биржи имеют строгие меры безопасности и соответствуют правилам.
• Будьте в курсе событий: будьте в курсе последних новостей и событий, касающихся Tether и других стейблкоинов. Нормативные изменения, юридические проблемы или движения рынка могут стать ранними признаками потенциальных проблем.
• Учитывайте возможность использования бумажной валюты: сохраняйте доступ к вариантам бумажной валюты на биржах. Это позволяет вам быстро конвертировать ваши криптоактивы в фиатные деньги в случае нестабильности рынка. Ищите биржи, которые предлагают бесперебойные фиатные транзакции и имеют прочные банковские отношения.
• Храните часть своих криптоактивов в холодном хранилище. Для долгосрочного хранения рассмотрите возможность хранения части ваших криптоактивов в кошельках с холодным хранилищем. Это снижает подверженность валютным рискам и обеспечивает безопасность ваших средств.
• Хеджирование с помощью других активов. Диверсифицируйте свой общий инвестиционный портфель, включив в него традиционные активы, такие как акции, облигации и сырьевые товары. Это может помочь сбалансировать риски и обеспечить стабильность в случае сбоев на рынке криптовалют.

Смотрите также

• Будущее Casper Network: прогнозы цены на криптовалюту CSPR
• Будущее ApeCoin: прогнозы цены на криптовалюту APE
• Будущее Neiro: прогнозы цены на криптовалюту NEIRO
• Будущее Saga: прогнозы цены на криптовалюту SAGA
• Будущее WUFFI: прогнозы цены на криптовалюту WUF
• Будущее Turbo: прогнозы цены на криптовалюту TURBO
• Будущее NULS: прогнозы цены на криптовалюту NULS
• Будущее Billy: прогнозы цены на криптовалюту BILLY
• Будущее ShapeShift FOX: прогнозы цены на криптовалюту FOX
• Будущее Smoking Chicken Fish: прогнозы цены на криптовалюту SCF

2024-06-26 16:37