Как опытный аналитик с более чем двадцатилетним опытом работы на финансовых рынках, я был свидетелем эволюции инвестиционных продуктов и стратегий, которые одинаково подходят как институциональным, так и розничным инвесторам. Недавнее заявление Nasdaq и BlackRock о начале торговли опционами на Ethereum ETF является захватывающим событием, которое требует более пристального внимания.
Крупнейшие глобальные игроки, такие как Nasdaq и BlackRock, известные тем, что управляют крупнейшими в мире активами, рассматривают возможность начала торгов опционами на основе немедленного (спотового) Ethereum Exchange-Traded Fund (ETF).
Оглавление
Как криптоинвестор, я недавно узнал, что чиновники из Nasdaq и BlackRock обратились в Комиссию по ценным бумагам и биржам США с просьбой разрешить торговлю опционами для iShares Ethereum Trust ETF (ETHA), единственного ETF на основе Ethereum, котирующегося на фондовой бирже Nasdaq. Это потенциальное развитие событий может существенно повлиять на мою инвестиционную стратегию в этом конкретном ETF и на рынке Ethereum в целом.
В предлагаемом документе излагаются изменения в правилах листинга и работы с опционами, связанными с iShares Ethereum Trust. Биржа готова расширить выбор ETF, доступных для торговли, потенциально включая Trust в качестве одного из них.
ETH, находящийся в доверительном управлении, может быть использован для проверки Ethereum на основе доказательства доли, получения дополнительных ETH или получения дохода и других доходов.
Отзывы о предложении Nasdaq и BlackRock могут быть отправлены в течение следующего 21 рабочего дня. Однако, по мнению Джеймса Сейффарта, аналитика Bloomberg Intelligence, окончательное решение по этому заявлению может быть вынесено не раньше апреля 2025 года.
Как исследователь, я заметил, что совместная заявка Nasdaq и BlackRock о введении опционов на биржевые фонды Ethereum (ETF) была загружена на веб-сайт Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC). Хотя SEC является решающим органом, принимающим решения в этом процессе, важно отметить, что как Корпорация клиринга опционов (OCC), так и Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) также играют важную роль в выдаче одобрения. Я ожидаю окончательного решения Комиссии по ценным бумагам и биржам примерно к 9 апреля 2025 года.
— Джеймс Сейффарт (@JSeyff), 6 августа 2024 г.
Как криптоинвестор, я узнал, что для того, чтобы BlackRock начала торговать опционами на ETH ETF (биржевой фонд), им требуется одобрение трех ключевых организаций: Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), Комиссии по торговле товарными фьючерсами ( CFTC) и Опционной клиринговой корпорации (OCC).
Как исследователь, я с нетерпением слежу за развитием событий, касающихся приложения Nasdaq для облегчения торговых возможностей спотовых биткойнских биржевых фондов (ETF). Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) еще не дала своего одобрения, ссылаясь на необходимость дополнительного времени для принятия решения относительно этого конкретного класса продуктов, как это было сделано в июле.
Как работает спотовая торговля опционами ETF на Ethereum?
Проще говоря, опцион похож на контракт, который дает его держателю право, но не обязанность купить или продать определенный актив по заранее определенной цене в течение определенного периода времени.
Розничные инвесторы часто используют опционы как для спекулятивных целей, так и для краткосрочных сделок из-за их высокой потенциальной прибыльности и ограниченной подверженности риску. При покупке опциона максимальный убыток ограничивается стоимостью самого опциона, поскольку максимум, что можно потерять, — это уплаченная премия. Кроме того, опционы предлагают инвесторам возможность получать доход независимо от того, увеличивается или уменьшается стоимость актива.
Новый сервис BlackRock позволяет инвесторам легко приобретать ETH по текущим ценам, а также служит защитной мерой для решения их инвестиционных целей и рисков.
По сути, этот новый продукт предоставляет дополнительные возможности для людей, заинтересованных в работе с цифровыми активами. Учитывая относительно доступные затраты на взаимодействие, вполне вероятно, что люди найдут эти методы очень привлекательными.
Спотовые ETF на Ethereum получили одобрение
После получения разрешения на создание биткойн-ETF в январе несколько финансовых организаций, в том числе такие тяжеловесы, как BlackRock и Fidelity, начали добиваться разрешения на создание биржевых фондов на основе криптовалют. Цель состоит в том, чтобы дать инвесторам возможность торговать Ethereum косвенно через акции фонда, тем самым избегая необходимости лично обращаться с криптовалютой.
23 мая Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) дала добро на дебют физического биржевого фонда Ethereum (ETF) в Соединенных Штатах. Такие компании, как BlackRock, 21Shares, Bitwise, Fidelity Investments, Franklin Templeton, VanEck и Invesco Galaxy, получили одобрение регулирующего органа на продолжение работы своих соответствующих ETF.
23 июля официально начались торги продуктами ETH-ETF. За первые 15 минут в этом секторе было зафиксировано сделок на общую сумму 112 миллионов долларов.
За первые 15 минут торгов общая стоимость торгов для этой группы составила 112 миллионов долларов, что значительно больше, чем обычно для запуска ETF, но все же не соответствует темпам объема, установленным биткойн-ETF в день их открытия. Однако, на мой взгляд, он превосходит ожидания. Примечательно, что Bitwise показал высокие результаты на ранних этапах.
— Эрик Балчунас (@EricBalchunas), 23 июля 2024 г.
6 августа, когда рынок криптовалют переживал спад, в биржевые фонды (ETF) Ethereum (ETH) было вложено в общей сложности 98,3 миллиона долларов. Как сообщает SoSoValue, это второй по величине приток с момента разрешения на эти продукты.
Опционные стратегии BlackRock
Весной BlackRock запустила два биржевых фонда (ETF), которые используют опционные стратегии. Эти инновационные фонды реализуют стратегию покрытых коллов специально для акций США.
Один из вариантов перефразирования: IVVW ETF, первый в своем роде, инвестирует в основном в акции США с большой капитализацией. Этот фонд следует стратегии, которая предполагает владение 500 такими акциями с большой капитализацией, а также продажу месячных опционов колл для получения дохода, что отражает эффективность индекса при таком подходе.
Второй рассматриваемый вариант — это iShares Russell 2000 BuyWrite ETF, часто называемый IWMW. Это тип биржевого фонда, который фокусируется на компаниях с малой капитализацией в США. Уникальный аспект этого фонда заключается в его стратегии: он держит около 2000 акций США с малой капитализацией и одновременно продает месячные опционы колл для получения дохода, эффективно отслеживая динамику индекса, отражающего эту стратегию.
Как исследователь, я пожинаю плоды наших новых продуктов. Ежемесячно я собираю опционные премии в рамках своей инвестиционной стратегии, а также слежу за потенциальным ростом стоимости акций, которые отслеживаю, — и все это в пределах заранее определенного потолка.
Стоит ли BlackRock одобрить новый продукт?
Как криптоинвестор, я нахожу убедительным тот факт, что BlackRock, с ее впечатляющим послужным списком в более чем 9 триллионов долларов США в управляемых активах и минимальной историей отказа от ETF, выразила заинтересованность в запуске нового инструмента на основе криптовалюты. Учитывая успех этой компании, весьма вероятно, что внедрение этого инструмента станет триумфом, привлекая клиентов и их капитал в растущую криптовалютную индустрию.
Смотрите также
- Будущее Apu Apustaja: прогнозы цены на криптовалюту APU
- Будущее Fwog: прогнозы цены на криптовалюту FWOG
- Будущее Turbo: прогнозы цены на криптовалюту TURBO
- Будущее Matr1x Fire: прогнозы цены на криптовалюту FIRE
- Будущее Tribal Token: прогнозы цены на криптовалюту TRIBL
- Будущее Smoking Chicken Fish: прогнозы цены на криптовалюту SCF
- Будущее Sigma: прогнозы цены на криптовалюту SIGMA
- Будущее NULS: прогнозы цены на криптовалюту NULS
- Будущее Moonwell: прогнозы цены на криптовалюту WELL
- Будущее Neiro: прогнозы цены на криптовалюту NEIRO
2024-08-08 19:10