Gemini наконец-то начнет платить клиентам Earn. Это конец полуторалетнего конфликта?

Самые главные криптоновости в Телеграм-канале CryptoMoon, присоединяйтесь!👇

Cryptomoon Telegram

Как долгосрочный криптоинвестор, который внимательно следит за развитием событий между программой Gemini Earn и Genesis, я рад услышать, что наконец-то достигнут прогресс в решении этой проблемы. Утверждение плана банкротства Genesis является важным шагом в правильном направлении, и я надеюсь, что Gemini начнет выплачивать возмещение своим клиентам к концу мая, как и было обещано.

После полутора лет бездействия средства программы Gemini’s Earn, принадлежащие клиентам, теперь продвигаются к разрешению проблемы.

17 мая судья Шон Х. Лейн одобрил план банкротства Genesis, предусмотренный главой 11. Этот зеленый свет позволяет компании распределять среди клиентов средства, хранящиеся на их платформе с конца 2022 года. Предполагается, что кредиторам будет возвращено около 3 миллиардов долларов в виде денежных средств и криптоактивов.

Согласно судебным документам, Gemini начнет возвращать деньги участникам Earn к концу мая.

Как аналитик, я бы перефразировал это следующим образом: по моему анализу, решение о сумме платежа вытекает из отклонения судьей иска Digital Currency Group (DCG) и Genesis Crypto Creditors. Ранее DCG утверждала, что все претензии должны были быть оценены в долларах США при подаче заявления о банкротстве в январе 2023 года.

С чего все началось

В 2020 году Gemini и Genesis заключили выгодное соглашение о сотрудничестве. В соответствии с этим соглашением американские клиенты Gemini получили возможность получать доход от своих цифровых активов, а платежи осуществляла компания Genesis. Программа Earn, стартовавшая в феврале 2021 года, с тех пор работает без сбоев.

Gemini выступила посредником между Genesis и частными инвесторами.

В ноябре 2022 года мир криптовалют столкнулся с серьезным кризисом из-за внезапного краха биржи FTX. Это событие совпало с существенным снижением стоимости Биткойна (BTC) и ведущих альткойнов. Поначалу пользователей FTX соблазнили обещаниями доходности до 13%. Однако, поскольку в 2022 году спад на рынке усилился, Genesis Global Capital была вынуждена прекратить доступ к клиентским активам.

16 ноября 2022 года Genesis объявила своим клиентам, что им придется временно приостановить выплаты и получить новые кредиты из-за нестабильности рынка и банкротства FTX. В результате Gemini пришлось ограничить вывод средств клиентов из конкретной программы Gemini Earn. На тот момент Genesis задолжала своим клиентам примерно 900 миллионов долларов за платформу Gemini. Дефицит финансовой отчетности компании на тот момент превысил $1 млрд.

Близнецы разжигают конфликты с новой силой

Благодаря откровениям Кэмерона Уинклвосса, соучредителя Gemini, проблемы, связанные с Genesis, привлекли значительное внимание. Он утверждал, что генеральный директор Digital Currency Group (DCG) Барри Силберт применил сомнительную тактику и отложил план по возврату 900 миллионов долларов клиентам по обмену. Кроме того, он написал открытое письмо лидеру DCG, выразив обеспокоенность тем, что Gemini еще не заключила соглашение о погашении этого долга.

Обновление: открытое письмо @BarrySilbert
— Кэмерон Уинклвосс (@cameron), 2 января 2023 г.

Уставшие работники в замешательстве. Страх овладел, и для многих их положение стало критическим. Несмотря на трудности, с которыми им пришлось столкнуться, они замечательно проявили стойкость и понимание. Однако они достигли своего предела и больше не могут вынести большего.
Кэмерон Уинклвосс, соучредитель Gemini

Я от имени компании Gemini и ее 340 000 пользователей сервиса Gemini Earn обратился к совету директоров DCG с просьбой удалить Зильберта. Это действие было предпринято из-за неспособности DCG производить выплаты кредиторам во время его пребывания в должности.

Представитель Digital Currency Group X официально ответил на открытое письмо соучредителя Gemini.

@cameron еще раз использует непродуманную тактику связей с общественностью, пытаясь переложить ответственность с Gemini, организации, которая управляет Gemini Earn и продвигает программу среди своих клиентов, которые несут единоличную ответственность за работу и маркетинг. программы.
— DCG (@DCGco), 10 января 2023 г.

Я могу подтвердить, что наша компания намерена предпринять все необходимые юридические шаги для защиты наших интересов по отношению к кредиторам Genesis, продолжая при этом открыто общаться с ними.

Как исследователь, я бы выразил это так: «Я буду упорно поддерживать открытое общение с Genesis и их кредиторами, стремясь достичь мирного решения, которое принесет пользу всем участникам».
Заявление DCG

Судебные разбирательства с SEC

Я, как аналитик, перефразировал бы это предложение следующим образом: в моем анализе Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) подала иск против Genesis Global Capital LLC и Gemini Trust Company LLC в январе 2023 года, причем обвинения были сосредоточены на их продукте. , Заработок Близнецов.

В федеральном суде Манхэттена Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) возбудила гражданский иск против Genesis, утверждая, что они должны были зарегистрировать Gemini Earn и раскрыть своим клиентам полную финансовую информацию об этой программе.

По мнению Gemini и Genesis, программу Gemini Earn Program не следует рассматривать как предложение ценных бумаг, исходя из их аргументов. Вместо этого они рассматривают это как простое кредитное соглашение. Они также утверждают, что инвестиционные контракты не перепродавались на вторичном рынке. Соучредитель Gemini Тайлер Уинклвосс также высказался против обвинений регулятора.

Меня разочаровывает то, что Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) решила сегодня подать иск против Gemini, учитывая, что мы вместе с другими кредиторами усердно сотрудничаем, чтобы вернуть средства. Этот шаг не помогает нашим инициативам, а вместо этого препятствует процессу возврата активов пользователям Earn. Их действия контрпродуктивны для нашей коллективной цели.
— Тайлер Винклвосс (@tyler), 12 января 2023 г.

Как аналитик я бы перефразировал это так: я полагаю, что рассматриваемые транзакции можно интерпретировать как кредиты. Следовательно, вовлеченные компании обратились в суд с просьбой либо отклонить иск регулятора, либо предложить альтернативное решение — отмену требования SEC о наложении постоянного запрета на их программу.

В ноябре 2023 года Genesis инициировала судебный иск против Gemini на заявленную сумму в 689 миллионов долларов. Команда юристов Genesis утверждала, что руководство биржи причинило вред другим кредиторам, что побудило их подать иск в суд по делам о банкротстве Нью-Йорка с требованием возмещения ущерба.

Окончательный расчет

В феврале я узнал, что Gemini достигли соглашения с Genesis в ходе процедуры банкротства. Если соглашение будет одобрено, каждый участник программы Gemini Earn сможет восстановить 100% своих цифровых активов.

Как криптоинвестор, я рад услышать, что на прошлой неделе суд утвердил план погашения непогашенных обязательств Genesis перед кредиторами. Кроме того, я был рад узнать, что жалоба на этот компенсационный план была отклонена судом. Суд установил, что у материнской компании Genesis не было юридических оснований для оспаривания соглашения.

Что будет с Genesis после решения суда?

Как исследователь, изучающий это дело, я могу объяснить это так: суд постановил, что активов DCG недостаточно для получения какой-либо прибыли для меня как акционера после погашения необеспеченных долгов. Учитывая масштаб требований кредиторов, мои финансовые ресурсы как акционера публичной компании были истощены на миллиарды долларов, несмотря на использование предложенного DCG метода оценки при оценке в суде.

Учитывая, что Genesis намерена исчерпать почти все доступные средства в конкурсной массе для удовлетворения требований старших кредиторов, перспективы получения DCG каких-либо выплат практически равны нулю. Следовательно, решение суда оставляет DCG без компенсации и без возможности восстановления.

Смотрите также

2024-05-21 20:03